短期的な動揺は不可避、影響は限定的
エヌビディア創業者ジェンスン・フアンの辞任は、世界のAI産業、サプライチェーンおよび市場に衝撃を与えた。エイサーグループ創業者のスタン・シーは13日、産業の短期的な動揺は避けられず、台湾メーカーと新経営陣には一定の適応期間が必要になる可能性があるが、台湾はチップとサーバー分野で代替不能な中核的能力を持ち、信頼できるパートナーでもあるため、台湾全体への影響は限定的であり、AI発展の大きなトレンドも変わらないと述べた。
台湾メーカーの受注は継続、中長期の方向性に注目
スタン・シーは、智栄財団と日本の熊本大学との協力覚書締結式に出席した際、新任者は台湾の中核的能力に頼らざるを得ないことを理解しており、チップでもサーバーの生産・供給でも、台湾は現在代替不能だと指摘した。グローバルサプライチェーンは本来分業協力であり、台湾メーカーは勝者総取りではなく、協力による価値共創と共有・進化を掲げ、最も信頼できるパートナーとして代替が難しいと述べた。
下流サプライチェーンの生産・供給・受注について、あるシステムメーカーのトップは、エヌビディアのサプライチェーン管理と調達を担う重要幹部は、オペレーション担当エグゼクティブバイスプレジデントのデボラ・ショキスト氏と、暫定CEOを代行するエグゼクティブバイスプレジデント兼CFOのコレット・クレス氏だと指摘した。短期的には、エヌビディアの台湾サプライチェーンに対する調達と生産能力の連携は、既定のプロジェクト計画、協力項目および受注推進が継続すると見込み、中長期については内部の運営戦略と方向性の変化を見極める必要があるとした。別のハードウェアサプライヤーの幹部は、今回の変動は、米国主導のグローバルAI産業の発言権、中国のAI発展の進展、さらに中間選挙後のAIインフラ反対の声の拡大やデータセンター建設の実現可能性が楽観できなくなっていることに関わり、需給ギャップの拡大将大により、クラウドとAIコンピューティング資源の価格はますます高くなるとの見方を示した。
AIトレンドは不変、バブルは最終的に修正される
AIバブル化の雑音について、スタン・シーは、AI発展の大きなトレンドは変わらず、発展速度は実情に応じて調整されるだけであり、進展が速すぎて投資効果が理想的でなければ、市場経済自体が絶えず修正するとの考えを示した。インターネットの発展を例に挙げ、過度な期待はバブルを生むが、実質的な発展は止まったことがなく、過渡期のバブル形成は必然で、実質的な発展は止まらないと述べた。AI時代の鍵は、AIが悪事や間違いを犯すのをどう避けるかにあり、これこそが王道の理念で解決策を探る理由だと強調した。
短期的な市場動揺について、スタン・シーは市場経済の正常な修正であり、株価の上下は常態だが、現在の市場は理性的ではないと率直に述べた。メモリ値上がりを例に、主な原因はAI需要の増加に増産が追いつかないことに加え、人為的な投機で異常な利益が生じていることにあるが、これらの利益は十分な価値創造によるものではなく、持続は難しいと指摘した。今後は全新たな解決思考でボトルネックを突破する必要があり、例えばAMDの新アーキテクチャ、3D XDRAM、XRAMなどの技術がある。半導体はメモリ供給不足という動的な発展問題に直面しており、将来大陸の技術が追いつけば、韓国の独占的地位も挑戦を受けると述べた。