36名大學生訪談 描繪投資認知
台灣金融研訓院公布2026年台灣金融生活調查，針對36名年齡19至26歲、具真實投資經驗的在學大學生進行深度訪談。結果顯示，ETF、零股與定期定額已成為年輕人常見的投資入門工具，但在家庭、同儕、學校與數位平台共同影響下，不少學生將這類投資重新定義為儲蓄或抗通膨工具，而非高風險投資行為。
滿18歲順勢開戶 投資變成年禮
院務委員兼普惠金融事業總處資深處長鄭翰指出，部分學生認為資金放在銀行會被通膨侵蝕，因此在滿18歲開立銀行帳戶或薪轉戶後，便順勢開立證券戶。金融制度的便利性降低進入市場門檻，讓投資逐漸成為成年後應該做的事。家庭提供本金、帳戶及安全網，同儕帶來話題與比較，學校提供專業知識，數位平台則提供資訊與下單管道，共同形塑決策機制與風險邊界。
小本金悖論 推高槓桿誘因
研究也發現所謂小本金悖論。由於投入本金有限，即使投資獲利，實際金額仍不明顯，部分年輕人因而認為低報酬缺乏吸引力，反而提高追求高風險商品及槓桿的意願。若身邊可信任的人已投入市場、商品故事簡單易懂、虧損不至於影響生活，加上市場上漲帶來的迫切感，都可能成為進場原因。有家庭安全網的學生即使虧損仍有機會再嘗試，缺乏安全網的學生一旦虧損則可能承擔更大經濟壓力，甚至被迫退出市場。
釐清儲蓄投資 明年推TISA入校
金研院院長高一誠提醒，台灣經濟成長仍具期待，但市場難免出現短期波動，年輕人不能因一段時間的多頭行情，就認為投資能持續獲利。他強調投資不是吃角子老虎，儲蓄才是最根本的財務基礎，必須釐清儲蓄與投資差異。金研院明年將透過台灣個人投資儲蓄帳戶TISA，與投信投顧公會及集保合作設計教材，安排志工講師進入大專院校，傳遞長期投資與複利觀念。研究並將大學生投資者歸納為8種類型，包括ETF儲蓄保值型、同儕感染半跟隨型、家庭資本傳承治理型、準專業知識密集型、短線題材牛市速度型、高風險交易刺激型、親密關係資源型及反身性節制風險倫理型，並強調類型會隨資源、人際關係、市場環境及生命階段而改變。