반년선 붕괴, 조정 국면에 진입한 시장
미국 기술 대기업 실적이 예상에 못 미치고 AI 자본지출 우려가 커진 영향으로 대만 증시는 지난주 반년선을 내줬고 주간 낙폭은 약 1.8%를 기록했다. 대만 증시는 분기선 부근에서 반복적으로 등락하다 10월 30일에는 반년선마저 무너져 단기적으로 매수와 매도 공방이 뚜렷하다. 미국 필라델피아 반도체지수 7% 이상 급락과 타이지수선물 야간 거래 867포인트 급락 속에 대만 증시는 월요일(2일) 개장에서 추가 하락 압력에 직면할 수 있어, 단기적으로는 필라델피아 반도체지수, 외국인 매매 동향 및 타이지뎬走势를 지켜보며 시장 자금 변화를 파악해야 한다.
챔피언 애널리스트, 5개 종목 편입
《공상시보》 대만 증시 홀별 경쟁 제5홀 경기에서 푸후이투자자문 애널리스트 자오펑보는 주간 수익률 1.13%로 주간 챔피언을 차지했다. 제6홀에 진입하며 자오펑보는 쉰다, 창신, 둥제정보, 모롄-KY 및 신싱 등 5개 종목을 편입했으며, AI 정보 서비스, 반도체 관련 수요와 고속 전송에 집중했다. 이 중 쉰다는 주력 종목으로 비중이 50%에 달하며, 회사는 서버, AI 시스템 통합 및 클라우드 서비스를 배치해 기업 AI 구축, 정보기기 업그레이드와 디지털 전환 수요 수혜가 기대된다.
반도체와 고속 전송이 초점
창신의 보유 비중은 30%로, 주요 제품은 스테인리스 선재와 초청정 강관을 포함해 자동차, 전자 및 반도체 산업에 적용되며, 반도체 공장 증설과 첨단 공정 장비 수요가 가져올 기회를 주목할 만하다. 둥제정보의 보유 비중은 19.97%에 달하며, AI 시스템 통합, 클라우드 서비스와 기업 보안에 주력해 기업의 AI 도입, 스마트팩토리와 디지털 전환 추세를 겨냥한다. 모롄-KY는 AI 서버용 고속 케이블, 고출력 전원과 광 인터커넥트를 배치했고, 신싱은 ABF 기판과 첨단 PCB에 주력해 AI GPU, ASIC과 HPC 고속 연산 수요 증가에 힘입고, 첨단 기판 수급이 타이트한 가운데 AI 칩 업그레이드와 첨단 패키징 테마를 갖췄다.
연말 결산에 집중, 운용은 원칙 중시
자오펑보는 미국 기술주 변동성과 금리인상 기대가 모두 대만 증시 흐름에 영향을 미치는 요인이며, 특히 타이지뎬 주가 강약이 시장 전체 성과에 영향을 미칠 것이라 지적했다. 외국인이 대형 우량주를 계속 조정하면 지수 변동폭이 확대될 수 있다. 대만 펀더멘털은 여전히 AI 산업 지지가 있고, 9월 경기대응신호가 10개월 연속 적색등을 켜 전체 경기가 활황임을 보여주지만, 시장 자금은 AI 테마 추격에서 벗어나 기업 매출, 이익과 실제 수주 실적을 따지는 방향으로 이동했다. 11월을 전망하면 연말 결산 랠리에 주목할 만하며, 대만 증시는 여전히 45,000 부근에서 매수와 매도 공방을 벌이는 조정기로, 운용상 자금 배분과 손절 원칙을 중시하고 시장이 안정을 되찾고 거래량·가격 구조가 개선된 뒤에 점진적으로 보유 비중을 높여야 한다.