지수 급락 AI 자본지출 우려 고조
대만증시는 최근 국제 금융시장 변동과 기술주 밸류에이션 조정이라는 이중 압박에 직면했으며, 가중지수는 10月30日 종가 기준 1156포인트 하락해 45211포인트로 마감했고 낙폭은 2.49%에 달했다. 인공지능 산업의 자본지출 효과에 대한 시장의 의구심이 커지면서 투자자들은 기업의 막대한 자본지출이 실제 수익으로 전환될 수 있을지 재검토하고 있으며 시장 변동성이 확대되고 있다.
8종목 수호부 둥위안정다 핵심 종목으로 선정
청퉁투자자문 애널리스트 예량차오는 공상시보 대만증시 홀별 대회 제5홀 경기에서 제2위를 차지했으며 주간 수익률은 0.08%에 달했다. 제6홀 배치를 전망하며 그는 먼저 손실을 피하고 다음으로 수익을 추구한다는 운용 원칙을 이어가며 둥위안、정다、위안바이、중환、링양、중강、시통 및 실리*-KY 등 8개 종목을 선정해 전기기계, 유리 가공, 백화점 소매, 전자제품, IC 설계, 철강 및 전원관리 등 분야에 걸쳐 있다.
그 중 전기기계 대기업 둥위안 비중은 13.8%로 이번 주 핵심 종목 중 하나이며, 사업은 모터, 에어컨, 전력 에너지 및 데이터센터를 포함하고 수익 성장이 안정적이다. 또 다른 핵심 종목인 정다 비중은 13.4%로 주로 광전 및 전자유리 가공을 영위하며 주가 반등 기회와 경영 개선 상황이 관찰 포인트다.위안바이 비중은 13.3%로 백화점 및 쇼핑몰 유통을 주력으로 한다.중환 비중은 12.5%로 사업은 광디스크 및 관련 전자제품을 중심으로 하며 금융자산도 보유하고 있다.
나머지 6종목 배분 전통산업과 전자 아울러
링양 비중은 12.4%로 멀티미디어, 영상 및 소비성 전자 칩을 배치했다.중강 비중은 12.3%로 제품은 건축, 자동차 및 기계 산업에 응용되며 향후 경기 회복 상황을 지켜봐야 한다.시통 비중은 12.2%로 로직 IC 및 관련 반도체 기술을 배치했다.실리*-KY 비중은 10%로 전원관리 IC에 특화하며 응용 분야는 소비전자, 산업 및 차량용 시장을 포함한다.
먼저 손실 회피 현금과 운용 유연성 유지
시장 변동에 직면해 예량차오는 최저점을 서둘러 예측해서도 안 되며, 주가가 연속 하락했다는 이유로 저가 매수 기회라고认定해서도 안 된다고 강조했다. 운용상으로는 지수가 하락세를 멈출 수 있는지, 외국인이 대규모 순매도를 멈추는지, 그리고 개별 종목의 매출, 이익과 현금흐름이 안정적인지를 관찰해야 한다. 시장 변동이 격렬할수록 냉정을 유지해야 하며, 현재는 수비 위주로 종목을 선택하고 추세를 쫓지 않으며 현금과 운용 유연성을 유지하는 것이 현 단계에서 가장 중요한 전략이다.