AI鏈動能延續至2027年
國泰證期顧問5日指出，AI需求持續升溫，從Edge AI、高階CCL、MLCC到ASIC晶片，台灣科技供應鏈迎來新一波成長動能，台股短線修正仍有基本面支撐，看好研華、台光電、禾伸堂與聯發科等指標股，並點名半導體設備、太陽能及儲能族群，掌握2027年成長商機。
分立政府與高利率壓抑評價
總經方面，美國期中選舉後形成分立政府，財政擴張受限，Fed自年底至27年初仍有升息壓力，高實質利率恐壓抑科技股評價。投資聚焦AI、半導體及具訂價能力的龍頭企業，債券以中天期公債與投資級債為主，兼顧收益與流動性。民主黨重掌國會後，有望提高美國晶片法案補助及半導體在地化投資確定性，惟短期關稅與出口管制政策未必改變。
研華台光電禾伸堂獲利看俏
研華受惠半導體設備、醫療及Edge AI需求強勁，3Q26營運創高，4Q26雖受假期及ERP升級影響，營收可能小幅回落，但訂單能見度延伸至2027年，三大市場接單穩健，Edge AI占比提升將成主要成長動能，預估2026年及2027年EPS為22.19元及27.84元，維持買進評等。台光電方面，台灣松下湖口廠事故對全球CCL供應影響有限，因其產能占Panasonic整體比重不到10%，隨Google TPU等AI平台帶動高階CCL需求，供貨市占持續提升，TPU V9放量有望進一步擴大份額，26至27年獲利具高成長動能，維持強力買進評等。禾伸堂3Q26營收45.4億元，季增10.8%、年增32.2%，EPS 4.36元優於預期，受惠AI資料中心電源、BBU及TPU ASIC需求帶動高階MLCC出貨，毛利率升至29.8%，4Q26需求續旺，27年MLCC產能預計擴增約40%，維持買進評等。
ASIC太陽能儲能與廠務設備
Qualcomm FY4Q26營收104億美元、EPS 2.17美元，車用業務年增89%，FY1Q27資料中心ASIC開始出貨，惟初期恐稀釋毛利率。聯發科受惠手機復甦及ASIC需求，27年ASIC營收估逾5,000億元，推升營收年增83.3%，祥碩參與高通ASIC專案，預計2H27量產，兩者維持買進評等。太陽能產業受惠美國再生能源政策轉趨積極，倉和受惠北美電池片擴產，碩禾、元晶與茂迪受惠產業復甦，儲能看好台達電、盛達與熙特爾，廠務設備看好漢唐、帆宣、弘塑、中砂、新應材及崇越。