米株急落がアジア株の重しに、台指先物は46K割れ
Alphabetの人工知能支出が市場の懸念を招き、木曜の米主要4指数は全面安となり、フィラデルフィア半導体株指数は1.42%下落、TSMCADRも1.75%下落した。金曜のアジア株式市場では、日本と韓国が寄り付きでそろって急落し、うち韓国株は3%以上急落した。台湾株では、夜間取引でTSMC先物が30元下落し、台指先物は643ポイント下落して45926ポイントで引けた。11月限台指先物は金曜寄り付きで1159ポイント下落し45410ポイントとなり、46Kの大台を割り込み、金融先物と小型電子先物もそろって下落し、短期の売り圧力が全面的に広がっていることを示した。
三大法人は816億売り越し、外資ショートは9万枚に迫る
永豊先物によると、指数は木曜に667.25ポイント下落し46368.33ポイントで引け、売買代金は0.82兆元だった。台指先物は680ポイント下落し46569ポイントとなり、プレミアムは200.67ポイントだった。需給面では、三大法人は816.66億元を売り越した。台指先物のネットポジションでは、三大法人のネットショートが3538枚増加し-793枚となり、うち外資のネットショートは4605枚増加し-89522枚となった。上位10取引者の特定法人による全限月台指先物のネットロングは3609枚減少し13579枚となった。凱基先物は、前日の指数急反発後に外資が売りに転じ、ショートが高水準の9万枚近くまで上昇し、短期的な姿勢は慎重化しており、依然として短期の主な圧力源だと指摘した。
相場構造は弱化、GDPとAI決算での検証に注目
全体として、前営業日のような前回主流株がそろって反発する展開は1日しか続かず、本日の値上がり銘柄数は再び300社強に縮小し、値下がり銘柄数も再び900社以上に戻り、相場構造はほぼ数営業日前の状態に戻った。資金の電子株と金融株の間の切り替えはかなり速く、今後はUMCのこの大量がファウンドリー株の売り圧力に広がるか、南亜科、台光電子が前日の上昇を維持できるかが注目される。台新先物は、今週はマクロ景気とAIマネタイズの純度を同時に検証する重要な局面であり、テック大手のAI決算が相次ぎ、焦点は巨額のAI設備投資が実質的なマネタイズにつながるかだとみている。経済指標では、木曜夜20:30に米第3四半期GDP速報値とコアPCE物価指数が発表され、それぞれ米経済がソフトランディングを維持しているか、連邦準備制度が最も重視するインフレの粘着性が検証される。指数は1日で反落し、週足トレンドは下向きで、当面は前日の大幅高後のテクニカルな調整とみられ、相場は引き続き10月20日以来、四半期移動平均線付近での押し目買い意欲を繰り返し試すもみ合い局面との見方だ。